Tranzacționarea valorilor mobiliare pe bursele de valori: caracteristici, profitabilitate și fapte interesante

2024 Autor: Howard Calhoun | [email protected]. Modificat ultima dată: 2023-12-17 10:39

Titlurile de valoare sunt o investiție foarte fiabilă, care este, de asemenea, o modalitate profitabilă de a crește capitalul. Dar, în practică, există destul de mulți oameni care înțeleg mai mult sau mai puțin ce este un astfel de proces de tranzacționare.

Informații generale

Piața de valori este specializată în tranzacții cu mărfuri și titluri monetare. Acestea sunt acțiuni, cecuri, obligațiuni, facturi și așa mai departe. Nu trebuie confundat cu piața valutară, deoarece pe aceasta se desfășoară procesele de cumpărare și vânzare a semnelor de trezorerie de stat din diferite țări. De fapt, bursa este un întreg complex de mecanisme care permit celor care doresc să facă tranzacții cu valori mobiliare și să primească venituri din acestea. Primii organizatori de tranzacționare cu valori mobiliare au apărut cu secole în urmă. De atunci, această direcție a fost dezvoltată continuu.

Ce este pe piață?

Următoarele titluri sunt utilizate ca marfă principală:

1. Promoții. Sunt titluri de capital ale unor companii specifice. Prezența acestuia dă dreptul la o parte din venitul companiei (în caz de prosperitate) sau la proprietate în caz de lichidare. Acțiunile sunt instrumente financiare cu risc ridicat. Acest lucru este compensat de faptul că tranzacționarea acestora vă permite să obțineți profituri mari. Trebuie remarcat faptul că acum se tranzacționează nu atât în acțiuni, cât și în cursul de schimb al acestora.
2. Obligațiuni. Acesta este numele titlurilor de valoare care pot fi vândute la valoarea nominală cu adaos de dobândă. De fapt, acest set de instrumente este folosit de companii pentru a împrumuta bani de la investitori. În acest caz, va trebui să vă întoarceți cu dobândă. Acest instrument a fost inventat pentru a elimina intermediarul reprezentat de bănci între debitor și proprietarul fondurilor. Obligațiunile nu sunt foarte profitabile, dar sunt și un ordin de mărime mai puțin riscante decât acțiunile.
3. Binete la ordin. Nu este cea mai folosită securitate în zilele noastre. Dar este o obligație de a rambursa o datorie, care este emisă pentru garanția proprietății.
4. Cecuri. Au multe în comun cu cambiile. Această garanție servește la certificarea dreptului titularului de a primi o anumită sumă de la bancă.
5. Conosament. Aceasta este o garanție emisă de transportatorii de marfă proprietarului său și dă dreptul de a o primi.
6. Certificate bancare. Acesta este un certificat de depozit cu obligația de a-l emite împreună cu dobândă după o anumită perioadă.

Despre diversitate

Organizarea tranzacționării pe piața valorilor mobiliare în general esteo structură extrem de complexă care are multe caracteristici. Să ne uităm la principalele tipuri:

1. În funcție de stadiul tratamentului. Există piețe de valori primare și secundare. În primul caz, se presupune că emite titluri de valoare care intră în circulație. Pe secundar, tranzacționarea se efectuează cu instrumente financiare introduse anterior.
2. După tipul de reglementare. Alocați o piață neorganizată. Particularitatea primei este că se bazează pe acorduri private între părțile la tranzacție. O piata organizata se distinge prin faptul ca functioneaza dupa reguli clare, scrise si fixe. Trebuie remarcat faptul că prima opțiune nu este aproape niciodată găsită.

Alte diferențe

De asemenea, poate ieși în evidență:

1. Conform calendarului de executare a tranzacțiilor. Deosebiți numerarul și tipul urgent. În primul caz, tranzacția este executată imediat. În al doilea, poate fi prelungit pentru o anumită perioadă, cum ar fi câteva săptămâni sau chiar luni.
2. Conform modului de tranzacționare. În acest caz, se face o distincție între tradițional și computerizat. Prima opțiune prevede munca în același mod ca acum mulți ani. Adică, ambele părți se întâlnesc direct. Înregistrarea tranzacțiilor computerizate nu necesită prezență personală. Toate tranzacțiile sunt efectuate folosind rețeaua globală.
3. La locul încheierii tranzacțiilor. În acest caz, se distinge piața în afara bursei. În primul caz, se renunță la structuri speciale. A doua opțiune implică lucrul la nivelul schimbului.

Pentru începători, o astfel de varietate de clasificări poate fi confuză. Dar pentru a înțelegeorganizarea tranzacționării cu valori mobiliare, este necesar să înțelegem toate mecanismele și relațiile dintre acestea.

Câte ceva despre procesul în sine

Nu vom intra în detalii, dar luăm în considerare cea mai simplă și mai cunoscută opțiune ca exemplu. Valorile mobiliare sunt tranzacționate la bursele de valori. Au statutul de platforme specializate de unde poți vinde și cumpăra active financiare. De menționat că doar persoanele juridice se pot ocupa de acest caz. Dar asta nu înseamnă că drumul este închis oamenilor obișnuiți. Oricine poate lua parte la operațiune. Dar pentru aceasta are nevoie de un intermediar, care se numește broker. Va face tranzactii in numele unei firme specializate. O persoană primește venit prin deducerea unui anumit procent către un reprezentant pentru participare. Pentru o activitate de succes, este necesar să aveți cel puțin cunoștințe minime în economie și să înțelegeți mecanismul și specificul muncii. Să mergem mai departe.

Elemente importante ale mecanismului activităților de tranzacționare cu valori mobiliare

Baza minimă necesară este:

1. Tabelele de citate. Acestea reunesc informații despre diferite tipuri de acțiuni. Astfel, sunt indicate valoarea minimă și maximă a valorii, cifra de afaceri pe zi, valorile la momentul deschiderii și închiderii tranzacțiilor.
2. Grafice. Folosit pentru a exprima vizual datele disponibile în tabele. Comoditatea lor constă în faptul că puteți vedea informații pentru o anumită perioadă de timp.
3. Stocindici. Folosit pentru a indica direcția de mișcare - în coborâre sau în ridicare. Adevărat, nu un singur tip de acțiuni, ci întreaga piață în ansamblu. De menționat că există o mulțime de indici (aproximativ două mii și jumătate). Dar nu trebuie să le cunoști pe toate.
4. Analiză tehnică și fundamentală. Nu vă fie frică de aceste cuvinte. Ele înseamnă elementele de bază ale matematicii financiare, care vă vor permite să calculați și să analizați profitabilitatea unei tranzacții.
5. Terminologie profesională. Fără cunoștințele și înțelegerea ei, este greu să te bazezi pe obținerea de profit. Și este recomandabil în acest caz să nu vă limitați la o singură lectură de literatură, ci să obțineți o educație financiară specializată sau să vă înscrieți la cursuri tematice cu mentori sensibili.

Obțineți venituri

Toate tipurile de tranzacționare cu valori mobiliare implică tranzacții cu bunuri. Acest lucru trebuie amintit întotdeauna. Și în acest caz, principiul de bază al afacerilor este întotdeauna același: cumpărați cât mai ieftin posibil și vindeți la markup maxim. Deoarece costul este în continuă schimbare, este important să se determine în mod adecvat momentele cele mai bune pentru aceste operațiuni. Deși trebuie menționat că vânzarea/cumpărarea nu este singura modalitate de a genera venituri. În cazul titlurilor de valoare, beneficiul poate fi obținut pur și simplu prin deținerea acestora. De exemplu, sub formă de plăți de datorii sau dobânzi, dividende.

Detalii despre venit

În mare măsură, valoarea rezultată depinde de cererea de pe piață (lichiditate) și de tipul de titluri. Iată aceleași acțiuni. Sunt considerate cele mai multeriscant. Dar, în același timp, prin achiziționarea acestora, vă puteți aștepta să primiți venituri semnificative. Lucrând cu ei, o persoană poate atât câștiga profituri uriașe, cât și își poate pierde economiile. Facturile, certificatele de economii și obligațiunile nu se pot lăuda cu venituri mari. Dar riscul de a pierde bani aici este foarte mic. La evaluarea veniturilor viitoare, lichiditatea joacă un rol important. De fapt, aceasta este oportunitatea de a vinde titluri de valoare la un cost cât mai apropiat de valorile pieței în orice moment.

Specifice de lucru cu acțiuni

Deși aceasta este o direcție destul de riscantă, dar și destul de atrăgătoare, merită atenție. La ce ar trebui să acorde atenție un începător? În acest caz, puteți recomanda stocuri foarte lichide ale companiilor mari (acestea sunt adesea numite blue chips). Aceasta este o alegere bună pentru cei care fac primii pași. La urma urmei, fluctuațiile în acest caz sunt nesemnificative, iar costul este ridicat și predispus să crească. Stocurile cu lichid scăzut care nu sunt solicitate sunt un instrument mai riscant. Jucătorii mai experimentați apelează la el, ceea ce poate transforma ezitarea în avantajul lor. Adevărat, pentru aceasta trebuie să folosiți o sumă destul de semnificativă pentru a obține un câștig tangibil.

Strategia de acțiune

Tranzacționarea organizată cu valori mobiliare presupune o anumită abordare a acțiunilor care vă permit să atingeți scopul dorit - să primiți venituri maxime posibile. În cazul general, politica este recunoscută ca fiind cea mai promițătoarediversificare. Presupune o distribuție competentă și echilibrată a activelor. Astfel, fondurile sunt direcționate către active scăzute și foarte lichide și către instrumente financiare riscante și stabile. Este dificil să obții o imagine completă a acestui lucru citind doar literatura - pentru asta trebuie să înveți multe în practică. Și este foarte de dorit sub îndrumarea unui broker experimentat și de succes. În general, atunci când alegeți o strategie, există o mulțime de opțiuni diferite. Care dintre ele ar trebui să fie luate în considerare de către fiecare decide singur.

De ce este de dorit să acționați prin schimb?

Tranzacționarea financiară cu valori mobiliare poate fi efectuată în diferite condiții. Dar este mai bine să începi să faci afaceri nu la bursă, chiar și ținând cont de faptul că trebuie să plătești un anumit procent pentru asta. De ce anume? Cert este că înainte de plasarea valorilor mobiliare în acest caz, acestea trebuie să treacă printr-o procedură de listare, adică o verificare preliminară. În plus, prin participarea la procesele de schimb, puteți prinde procesul de plasare inițială. Și acest lucru, în unele cazuri, se poate transforma într-o creștere semnificativă (și posibil chiar o creștere multiplă a activelor). Un alt fapt important este riscul redus semnificativ de a întâlni escroci.

Specifice de lucru la bursă

În primul rând, ar trebui să înțelegeți terminologia pentru a înțelege esența proceselor în desfășurare. De exemplu, tranzacționarea pe o bursă de valori necesită ca o persoană să facă distincția între un ordin limită și un ordin de cumpărare/vânzare. Deci, în primul caz, clientul permite brokerului să stabilească singur limita de preț. În timp ce a doua opțiune implică concentrarea asupra indicatorilor de piață. Atunci când se lucrează, trebuie luată în considerare și influența priorităților. Atât prețul, cât și timpul pot fi folosite ca timp cheie. În primul caz, se înțelege că comenzile de la clienții care sunt dispuși să plătească mai mult vor fi procesate mai întâi. În timp ce prioritatea de timp înseamnă că aplicațiile primesc prioritate pe măsură ce apar.

Care sunt riscurile de care trebuie să fii conștient?

Chiar dacă valorile mobiliare sunt tranzacționate la burse, există întotdeauna anumite pericole în desfășurarea activităților care pot duce la pierderi financiare. Acest lucru nu trebuie uitat. Iată cele mai populare cauze de pierdere:

1. Riscuri de preț. Aceasta se referă la probabilitatea unei scăderi sau chiar pierderi a întregii sume de bani care a fost investită în valori mobiliare.
2. Riscul de scădere a lichidității. Aceasta se referă la o problemă care apare ca urmare a unei situații negative pe piață, care nu permite închiderea unei poziții deschise anterior.
3. Risc de neplată. Apare în cazuri de insolvență, faliment sau acțiuni ilegale ale emitentului/alți participanți la tranzacționare.
4. Riscul valutar. Include modificări adverse ale cursului de schimb al monedelor diferitelor țări.
5. Riscuri operaționale. Relevant pentru persoanele juridice dacă fondurile mai multor clienți sunt în același cont, precum și atunci când mută finanțele clientului.
6. Riscuri seara. Ele apar atunci când comerțultitlurile de valoare se efectuează după 18 ore. În acest caz, tranzacțiile sunt efectuate fără sprijinul unui broker. În acest caz, întregul risc depinde exclusiv de client.

Lista de mai sus nu se limitează la. Nu este exhaustiv și nici nu încurajează clienții să înceteze tranzacționarea. Lista plasată cu mouse-ul afișează numai acele posibile probleme pe care le puteți întâmpina atunci când faceți afaceri pe platformele de tranzacționare.

Concluzie

La efectuarea tranzacțiilor, este de dorit să se mențină un echilibru între rentabilitate și lichiditate, distribuind corect fondurile disponibile. Apoi, șansele ca tranzacționarea cu valori mobiliare să aibă succes crește. În acest caz, portofoliul de investiții format vă permite să creați o plasă de siguranță și să nu riscați toate fondurile, astfel încât acestea să nu se piardă chiar dacă sunt calculate greșit.