Băncile de stat rusești ca garant al economiei stabile a țării

2024 Autor: Howard Calhoun | [email protected]. Modificat ultima dată: 2023-12-17 10:39

Sistemul bancar rus este eterogen: există jucători mari și mici, precum și instituții în care cel mai important indicator variază - ponderea statului. Care sunt specificul activității instituțiilor de credit, unde volumul predominant al activelor aparține autorităților?

Ce este o bancă de stat?

Instituțiile de credit deținute (pe baza proprietății majoritare) și administrate de autorități sunt bănci de stat. Funcția principală a unor astfel de organizații este acordarea de împrumuturi entităților de afaceri care sunt semnificative din punct de vedere al politicii naționale, precum și operațiunile de investiții și decontare aferente acesteia. De regulă, băncile de stat rusești deservesc sectoare cheie, importante din punct de vedere strategic ale economiei, care afectează poziția țării pe arena afacerilor internaționale și cu care este dificil să lucreze pentru instituțiile de credit cu capital privat.

Guvernul, deținând propriile instituții financiare, desfășoară comerț exterior, reglementează cele mai importante industrii interne(cum ar fi, de exemplu, agricultura), conduce politici în regiunile țării, gestionează investiții în proiecte naționale. Există, așadar, o serie de criterii clare pentru a determina care bănci sunt deținute de stat. În Rusia, astfel de instituții joacă un rol cheie în politica financiară națională.

Băncile centrale. Cine deține Banca Centrală a Rusiei?

Banca Centrală (Banca Rusiei) este o subspecie a instituției de credit de stat. Funcțiile sale sunt reglementarea macroeconomică a economiei naționale, controlul asupra activității organizațiilor financiare cu capital privat, participarea la procesele monetare internaționale și asistența în implementarea programelor de dezvoltare strategică ale țării. Banca Centrală gestionează rezervele strategice de aur și de schimb valutar ale statului. Statutul juridic al Băncii Centrale a Rusiei, potrivit experților, este foarte ambiguu. Pe de o parte, capitalul autorizat al Băncii Centrale a țării noastre este proprietatea federației.

În același timp, instituția răspunde de obligațiile statului (dar nu invers), funcționează în detrimentul veniturilor proprii. Se pare că din punctul de vedere al legii, Banca Centrală a Rusiei este independentă de guvernul țării. Nu ar fi în întregime corect să afirmăm că Banca Rusiei este o autoritate publică. Dacă cineva aderă la acest punct de vedere, atunci statul are o sferă de autoritate departe de a fi absolută de a folosi activele Băncii Centrale sub formă de aur și rezerve valutare. Și dacă, de exemplu, guvernul își exprimă astfel de intenții, atunci Banca Centrală are dreptul de a se adresa instanțelor internaționale.

CB: active în străinătate

Banca Centrală deține așa-numitele bănci străine rusești - instituții de credit care operează în străinătate. Printre acestea se numără Moscow People's Bank (situată la Londra), Ost-West Handelsbank (Frankfurt am Main), Eurobank (Paris). Astfel, există bănci rusești cu participare de stat în cele mai dezvoltate țări ale Europei.

Rolul organizațiilor financiare de acest tip este de a îmbunătăți mecanismul de decontare și operațiuni de creditare cu entități străine. Roszagranbanks sunt capabile să atragă investiții pentru nevoile statului, ceea ce aduce beneficii economiei țării. De regulă, profitabilitatea unor astfel de instituții (și suma plăților fiscale către buget) este mai mare decât cea a băncilor comerciale.

Cele mai mari bănci de stat din țară

Sberbank of Russia (SB RF) este cea mai mare instituție de credit deținută de stat în ceea ce privește activele. Circa 60% din actiunile acestei organizatii financiare apartin autoritatilor, 40% - in circulatie publica. Această bancă de stat a Rusiei a fost înființată în perioada sovietică, dar rata de proprietate privată este una dintre cele mai ridicate de pe piață.

De exemplu, activele Rosselkhozbank sunt deținute în proporție de 100% de Agenția Federală de Administrare a Proprietății (una dintre principalele autorități în structura activelor bancare). Un alt exemplu de organizație mare a statului de credit este VTB Bank. Agenția Federală de Administrare a Proprietății deține puțin peste 75% din acțiunile acestei instituții. O parte destul de mare care aparține guvernului,este prezent și în Gazprombank.

Starea specială a Vnesheconombank

Vnesheconombank (VEB) este o instituție de credit care ocupă o poziție specifică în sistemul bancar al țării noastre. Faptul este că își desfășoară activitățile fără licență și nu este supusă supravegherii, în timp ce alte bănci de stat din Rusia se ocupă de aceste fenomene. Vnesheconombank are peste 90 de ani, iar din punctul de vedere al legii, este o corporație de stat. În practica acestei instituții, obligațiile de datorie sunt acceptabile. Sunt luate în considerare opțiunile de interacțiune între Vnesheconombank și o altă instituție de credit de stat - Roseximbank (creată pentru a sprijini exporturile). Dacă acest lucru va reuși, atunci autoritățile vor avea un instrument de sprijinire a comerțului exterior prin acordarea de garanții parțiale. Cu toate acestea, potrivit unor experți, vechile datorii ale VEB pot deveni un anumit obstacol pentru acest tip de muncă.

Experți: băncile de stat ar trebui să aibă mai multe niveluri

Specialiştii pieţei bancare notează că dezvoltarea sistemului bancar al ţării ar trebui să aibă principii clare. Unul dintre acești experți vede un sistem de subordonare între instituțiile de credit de diferite niveluri. Se propune includerea Rosselkhozbank, precum și a RBR și RRDB, printre băncile care ar trebui să fie în fruntea poziției. Activitățile acestora pot fi legate de sprijinirea financiară a politicii investiționale a țării, dezvoltarea sectorului agricol.

La „al doilea nivel” - Sberbank, VTB, Roseximbank și VEB. În special, funcțiile SBFederația Rusă, consideră experții, ar trebui să se concentreze în jurul sarcinilor asociate cu economisirea depozitelor și să nu permită extinderea în segmentele comerciale. Potrivit experților, băncile de stat ale Rusiei de „al treilea nivel” ar trebui să fie universale: să acorde împrumuturi, să participe la efectuarea plăților etc. Intrarea băncilor din această categorie în primele două, potrivit finanțatorilor, ar trebui să fie persistentă. bariere.

Eficiența băncilor publice

În ultimii ani, s-au efectuat activ cercetări legate de dezvoltarea sistemului bancar rusesc. Ca parte a uneia dintre ele, a fost dezvăluită eficiența băncilor, inclusiv a celor de stat. Studiul a examinat, de asemenea, organizațiile cu participare străină. Instituțiile de credit, pe baza rezultatelor muncii experților, au fost împărțite în cinci grupuri: bănci de stat, ținând cont de Consiliul de Securitate al Federației Ruse, bănci de stat care nu au legătură cu Consiliul de Securitate al Rusiei. Federație, bănci private cu birou central la Moscova sau Sankt Petersburg, bănci private din regiuni, precum și bănci subsidiare ale instituțiilor financiare străine.

S-a dovedit că cele mai eficiente sunt băncile de stat ale Rusiei incluse în grupurile cu Consiliul de Securitate al RF. Lista multor criterii incluse în studiu a confirmat acest lucru. Cei mai apropiați urmăritori în ceea ce privește calitatea muncii au fost băncile private din Moscova. Cu toate acestea, eficiența RF SB s-a dovedit a fi puțin mai mică decât media pentru grupul celor mai mari zece bănci după active (dar tot mai mare decât media pentru cele cinci grupuri de instituții de mai sus).

Fiabilitatebănci de stat

Mulți finanțatori (și oameni obișnuiți) cred că băncile de stat rusești sunt mai de încredere decât cele private. Acest lucru, după cum arată practica instituțiilor de credit, este în general adevărat. Experții cred că există o serie de explicații destul de logice pentru acest lucru. În primul rând, băncile de stat, datorită experienței lor istorice mai mari, au instrumente extinse pentru extinderea regională și câștigarea încrederii clienților. În al doilea rând, finanțatorii consideră că statul sponsorizează adesea proiecte fără a intra prea mult în analiza cost-beneficiu, ceea ce este complet necaracteristic instituțiilor private de creditare. În al treilea rând, băncile de stat își permit să angajeze oameni la un nivel de salariu mai scăzut, ceea ce crește în general eficiența operațională a organizațiilor și competitivitatea în comparație cu băncile private.

Perspective pentru băncile de stat

Printre unii experți în piețele financiare, este populară teza că ponderea participării statului în bănci va scădea treptat. Totuși, în loc să dețină activele instituțiilor, autoritățile vor căuta să introducă oamenii potriviți în organele guvernamentale. Există și o opinie contrară, potrivit căreia reducerea ponderii statului în sistemul bancar nu are perspectivele cele mai pronunțate: punctul este în specificul cadrului de reglementare. Conform celui de-al doilea punct de vedere, transformările, dacă vor fi implementate, vor reflecta de fapt doar un transfer formal de acțiuni (sau un schimb de funcții) între diverse structuri ale statului. Printre alte nuanțe care determină perspectivele pentru instituțiile de credit cu participare de stat se numără și ponderea Băncii Centrale în managementbănci comerciale.

Există o opinie cu privire la necesitatea retragerii Băncii Centrale din capitalul organizațiilor financiare private, întrucât poziția Băncii Centrale de proprietar contrazice sarcina care i-a fost încredințată de a supraveghea și a lucra în interesul economie a întregii ţări. Anul în care, cu o anumită probabilitate, băncile de stat ale Rusiei pot suferi reforme este 2014, lista cu posibilele transformări va fi publicată cel mai probabil pe paginile buletinelor Băncii Centrale sau ale mass-media de specialitate.